Les banques centrales marquent une pause dans leurs hausses de taux, le prix du pétrole augmente et l'euro recule : ces quatre stratégies terminent le mois d'octobre sur une note positive
En octobre, les grandes banques centrales ont marqué une pause en matière de taux d'intérêt : la Réserve fédérale américaine a maintenu sa fourchette cible entre 3,75 % et 4,00 %, même si deux membres du comité de politique monétaire se sont prononcés en faveur d'une nouvelle hausse. La Banque centrale européenne a également maintenu son taux de dépôt à 2,50 %, alors que l'inflation dans la zone euro avait atteint 3,8 % en septembre (août : 3,2 %). Dans le même temps, le climat économique a continué de se détériorer : l’indicateur de confiance économique de la zone euro a chuté à 96,9 points en octobre (septembre : 97,9). En Chine, en revanche, une stabilisation s’est dessinée : le produit intérieur brut a progressé de 4,5 % au troisième trimestre par rapport à l’année précédente, après 4,3 % au deuxième trimestre.
Aux États-Unis, l'inflation a continué de progresser : le taux annuel de l'indice PCE a atteint 3,6 % en septembre (contre 3,4 % en août), tandis que le taux sous-jacent s'est établi à 3,1 % (contre 3,0 % en août). Le conflit au Proche-Orient a fait grimper les cours du pétrole, le Brent ayant enregistré une hausse de 14,53 % en octobre. Sur les marchés boursiers, les valeurs technologiques ont été mises sous pression : des résultats décevants et des inquiétudes liées aux dépenses élevées en matière d'intelligence artificielle ont pesé sur les grandes valeurs technologiques américaines en fin de mois. L'euro a continué de s'affaiblir : la parité EUR/USD est passée de 1,1360 à 1,1163 au cours du mois, pénalisée par la hausse des prix du gaz et les risques budgétaires français. La Banque du Japon a maintenu son taux directeur à 1,25 % ; le yen a terminé le mois à 157,49 pour un dollar, pratiquement inchangé.
Aperçu du marché : marchés et paires de devises sélectionnés
Les fiches d'information du mois d'octobre font état des changements suivants pour certains marchés et paires de devises :
Meilleures performances (hors devises)
Pétrole Brent +14,53 % · RTSI +13,61 % · SMI +6,98 % · GSCI matières premières +4,36 % · Dow Jones +2,78 % · BSE +2,74 % · US2000 +2,22 % · DAX +2,02 %
Les plus grandes baisses (hors devises)
Stellar −26,95 % · Palladium −19,15 % · Baltic Dry −16,55 % · Ethereum −16,54 % · Platine −16,09 % · Argent −16,03 % · Blé américain −10,61 %
Gagnants sur le plan monétaire
GBPZAR +2,38 % · CADJPY +1,88 % · USDPLN +1,84 % · CHFSGD +1,63 % · AUDUSD +1,24 % · AUDSGD +1,23 %
devises en baisse
EURCAD −3,03 % · EURCHF −2,80 % · EURAUD −2,42 % · EURGBP −2,33 %
Parmi les devises en baisse, on ne trouve que des paires de devises dont l'euro est la devise de base. Cela correspond à la faiblesse de l'euro observée au cours du mois. Du côté des matières premières, les hausses du Brent et de l'indice GSCI ont été contrebalancées par des baisses du palladium, du platine, de l'argent et du blé américain ; parmi les plus fortes baisses, on trouve également Stellar et Ethereum.
Les variations des paires de devises ne constituent pas des données relatives au résultat de positions de trading individuelles. Elles ne permettent pas, à elles seules, de déterminer la contribution à la performance de la stratégie.
📈 Performance des stratégies – octobre 2026
Les chiffres suivants sont tirés des fiches d'information du mois d'octobre. Ils se rapportent aux résultats des portefeuilles de démonstration de la stratégie de change sous-jacente, libellés en euros. Ils ne représentent ni le rendement effectivement réalisé par un investisseur, ni la performance des titres de participation.
Les frais liés aux placements sont pris en compte. Les résultats sont présentés avant prise en compte des positions ouvertes ainsi que des frais et commissions de l'émetteur. Ils sont provisoires et peuvent différer du résultat annuel.
Guardian
+3,51 % | Depuis le début de l'année 2026 : +46,95 % | Sur 12 mois : +54,73 % | Depuis le lancement : +170,24 %
Objectif de rendement stratégique : 8 à 10 % par an
Guardian est la stratégie de base la plus diversifiée de la famille 1000FTAD ; elle est répartie sur de nombreuses paires de devises. Avec +3,51 %, la stratégie a également clôturé le mois d’octobre sur une note positive ; depuis le début de l’année, sa performance s’élève à +46,95 %. L'exposition s'élève à 37,62 % du patrimoine, le reste étant constitué de liquidités. Les résultats obtenus jusqu'à présent doivent être replacés dans leur contexte historique et ne permettent pas de tirer des conclusions quant aux rendements futurs ; l'objectif stratégique reste inchangé.
Sentinel
+2,86 % | Depuis le début de l'année 2026 : +58,54 % | Sur 12 mois : +69,39 % | Depuis sa création : +305,01 %
Objectif de rendement stratégique : 20 à 30 % par an
Sentinel vise, par rapport à Guardian, un objectif de rendement stratégique plus élevé, compris entre 20 et 30 % par an. Avec +2,86 %, la stratégie a de nouveau enregistré une performance positive en octobre ; depuis le début de l'année, elle s'établit à +58,54 %. L'exposition représente 52,17 % des actifs. Comme pour toutes les stratégies, les résultats passés ne préjugent pas des rendements futurs.
Vanguard
+5,34 % | Depuis le début de l'année 2026 : +92,56 % | Sur 12 mois : +115,43 % | Depuis sa création : +284,13 %
Objectif de rendement stratégique : 35 à 50 % par an
Vanguard peut être considérée comme la plus axée sur les opportunités parmi les trois stratégies existantes de longue date, avec un objectif de rendement stratégique plus élevé, compris entre 35 et 50 % par an, et une classe de risque supérieure à celle de Guardian et Sentinel. Avec 71,76 % des actifs, son exposition représente la part investie la plus élevée parmi les trois stratégies établies. De même, la performance passée de Vanguard (octobre : +5,34 %) ne peut être évaluée que rétrospectivement et ne permet pas de formuler des prévisions pour les périodes à venir.
Prétorien
Octobre 2026 : +19,51 % · Septembre 2026 : +6,42 % · Août 2026 : +13,17 % · Début de l'allocation : 01/08/2026
Objectif de rendement stratégique : plus de 50 % par an
Pretorian gère un portefeuille concentré, composé d'un petit nombre de paires de devises sélectionnées avec soin et pondérées de manière stratégique. Cette approche se distingue ainsi, sur le plan structurel, des stratégies Guardian, Sentinel et Vanguard, qui sont davantage diversifiées.
Depuis le début de l'allocation, le 1er août 2026, la performance s'élève à +43,95 %. Comme seuls trois mois de cotation sont disponibles à ce jour, cette performance ne constitue encore qu'un instantané. L'historique est encore trop court pour permettre de tirer des conclusions fiables sur la performance à long terme, la régularité ou le profil de risque. La volatilité et le ratio de Sharpe ne sont pas encore disponibles. De même, la représentation graphique de l'historique des performances ne figurera dans la fiche d'information que dès qu'un historique complet d'au moins douze mois sera disponible.
Les objectifs de rendement sont des objectifs stratégiques annuels et ne constituent en aucun cas une garantie. Les chiffres mensuels et intermédiaires ne sont pas directement comparables à ces objectifs annuels. Les performances passées ne constituent pas un indicateur fiable des performances futures.
Classification stratégique
Avec Guardian, Sentinel, Vanguard et Pretorian, la gamme de stratégies 1000FTAD continue de regrouper quatre stratégies aux orientations distinctes, avec des objectifs de rendement et des profils d'investissement variés :
- Guardian – stratégie de base largement diversifiée, objectif de rendement stratégique de 8 à 10 % par an.
- Sentinel – Stratégie visant un rendement plus élevé, compris entre 20 et 30 % par an.
- Vanguard – stratégie axée sur les opportunités, établie de longue date, avec un objectif de rendement de 35 à 50 % par an.
- Pretorian – une stratégie plus ciblée, avec un objectif de rendement supérieur à 50 % par an et un historique encore récent.
Ces quatre stratégies reposent toutes sur l'approche de trading « double-GRID-and-smooth-submartingale » du logiciel 1000FTAD et fonctionnent avec des mécanismes de couverture systématiques ; elles se distinguent principalement par le choix, la pondération et la concentration des paires de devises négociées. La couverture n'élimine toutefois pas tous les risques de perte ; les comptes de trading n'offrent ni garantie ni protection du capital.
Les fiches d'information d'octobre présentent les indicateurs de risque historiques suivants pour les trois stratégies établies (drawdown maximal / volatilité sur 24 mois) : Guardian 8,80 % / 21,00 %, Sentinel 5,34 % / 16,49 % et Vanguard 16,96 % / 39,33 %. Sentinel affiche ainsi, malgré un objectif de rendement plus élevé, des fluctuations moins importantes que Guardian, tandis que Vanguard présente les valeurs les plus élevées (mois le plus faible pour Vanguard : −13,90 %). Ces chiffres ne constituent pas des plafonds pour les pertes futures, et les classes de risque (drawdown/volatilité : Guardian 4/6, Sentinel 4/6, Vanguard 6/7 sur 7) peuvent évoluer. Les instruments de placement sont notés 7 sur 7 dans les quatre fiches d’information, tandis que les certificats de participation sont notés 5 sur 7.
positionnement du portefeuille
Pour Guardian, Sentinel et Vanguard, l'AUDNZD constitue la position individuelle la plus importante dans la fiche d'information d'octobre (Guardian : 16,9520 %, Sentinel : 15,4270 %, Vanguard : 25,4092 % d'exposition) ; alors que le mois précédent, c'était encore l'EURJPY. L'EURJPY occupe désormais la deuxième place dans les trois stratégies (Guardian : 16,4718 %, Sentinel : 14,3332 %, Vanguard : 14,3261 %). D'autres positions importantes – telles que l'EURAUD chez Vanguard (13,1388 %) ou l'USDCHF chez Sentinel (5,8465 %) et Vanguard (7,9771 %) – varient selon la stratégie. La part investie (CFD) s’élève à 37,62 % chez Guardian, à 52,17 % chez Sentinel et à 71,76 % chez Vanguard ; le reste est détenu en liquidités dans chaque cas.
Chez Pretorian, la structure reste nettement plus concentrée, mais a évolué par rapport au mois précédent : la fiche d'information fait état de 126 positions (septembre : 81), contre 314 chez Guardian, 318 chez Sentinel et 327 chez Vanguard. La position la plus importante est celle de l'USDCHF, avec une exposition de 31,9887 % (septembre : 57,8622 %), suivie de l’EURJPY (11,8622 %), de l’AUDNZD (10,4085 %) et du GBPAUD (1,3278 %). Au total, 55,59 % des actifs sont investis dans des CFD, tandis que 44,41 % sont détenus en liquidités. Dans une telle structure, les fluctuations de certaines paires de devises peuvent avoir un impact plus important sur le résultat. Toutefois, en l'absence d'informations sur le sens des transactions, les dates d'entrée en position et les opérations de couverture, il n'est pas possible de déduire une contribution concrète à la performance à partir des mouvements du marché. Les informations fournies constituent un instantané à la date du rapport ; les positions et les pondérations sont susceptibles d'évoluer.
Conclusion
Le mois d'octobre 2026 a été marqué par une pause dans la politique monétaire des grandes banques centrales : la Fed, la BCE et la Banque du Japon ont maintenu leurs taux directeurs inchangés, alors que l'inflation dans la zone euro et aux États-Unis a récemment continué de s'accélérer. À cela se sont ajoutés une hausse significative du prix du pétrole dans le contexte du conflit au Proche-Orient, des pressions sur les grandes valeurs technologiques américaines en fin de mois et un euro qui a continué de s'affaiblir. En Chine, la croissance s’est stabilisée au troisième trimestre. Dans ce contexte, les quatre stratégies 1000FTAD ont toutes clôturé le mois d’octobre sur une note positive. Après son lancement en août, Pretorian compte désormais trois mois de négociation ; une évaluation à plus long terme ne sera toutefois possible qu’une fois l’historique de négociation plus long. Comme pour toutes nos stratégies, les performances passées ne constituent pas un indicateur fiable des performances futures.
Vous trouverez les chiffres clés complets relatifs aux quatre stratégies dans les fiches d'information actuelles correspondantes. Notre équipe se tient à votre disposition pour toute information complémentaire ou un entretien individuel.
