Matematiksel kanıt: İki yatırımcının karşılaştırması

Yatırımcı A: Mükemmel zamanlama, kötü pozisyon büyüklüğü

100'den fazla işlemin performansı:

• 75 kazanç × 50 pip × %5 = +%187,5
• 25 kayıp × 40 pip × %5 = %-50
• Net getiri: +137,5%

Kulağa hoş geliyor mu? Max-Drawdown’a bir göz atalım:

İşlem başına %5 ve 25 kayıp (bunlar kümeler halinde gelir) durumunda:

• En kötü senaryo: Arka arkaya 7 kayıp = %35 değer kaybı
• %35'lik düşüşün ardından: Toparlanmak için %54'lük artış gerekiyor
• Psikolojik Acı → Sistemden Kopma

Tüccar B: Ortalama zamanlama, profesyonel pozisyon büyüklüğü

100'den fazla işlemin performansı:

• 55 kazanç × 50 pip × %1,8 (ortalama) = +%49,5
• 45 kayıp × 40 pip × %1,8 = %-32,4
• Net getiri: +17,1%

Trader A’dan daha düşük getiri mi? Evet. Ancak:

• Maksimum düşüş: %12 (%35 yerine)
• Geri kazanım süresi: 8 işlem (30’dan fazla işlem yerine)
• Psikolojik Dayanıklılık: Yüksek
• Yıllar boyunca bileşik etki: Üstün

3 yıl sonra:

• Yatırımcı A: 2 büyük değer kaybı → Sistem değiştirme → Tutarsız getiriler → Yıllık net %12
• Yatırımcı B: Sabit %17 → Bileşik getiri → Yıllık net %17

Sonuç: Trader B, daha düşük kazanma oranına rağmen sermayesini %60 artırarak işlemi tamamladı.

Varlık yöneticileri için Forex yazılımı açısından bu şu anlama gelir:

Pozisyon büyüklüğü belirleme algoritmaları, giriş sinyali optimizasyonundan daha önemlidir. En iyi sistemler, geliştirme süresinin %70’ini risk yönetimine, sadece %30’unu ise sinyal üretmeye ayırır.

Beş profesyonel pozisyon büyüklüğü belirleme yöntemi

Yöntem 1 – Sabit-Kesirli: Tüm sistemlerin temeli

Nedir:

Her işlemde sermayenizin sabit bir yüzdesini riske atarsınız.

Formül:

Pozisyon Büyüklüğü = (Hesap Sermayesi × Risk Yüzdesi) / (Giriş – Stop-Loss (pip cinsinden) × Pip Değeri)

Örnek:

• Hesap: 100.000 EUR
• Risk Toleransı: %2
• İşlem: 1,1800 seviyesinde EUR/USD uzun pozisyonu, 1,1750 seviyesinde stop (50 pip)
• 1 Lot için Pip Değeri: 10 EUR

Hesaplama:

Pozisyon Büyüklüğü = (100.000 × 0,02) / (50 × 10) = 2.000 / 500 = 4 lot

Önemli: Hangi döviz çifti veya volatilite olursa olsun, her işlemde en fazla 2.000 EUR (%2) kaybedersiniz.

Avantajlar:

✓ Einfach zu implementieren ✓ Schützt vor Ruin (Kelly-Criterion-kompatibel bei <2,5%) ✓ Adaptiv: Wächst mit Konto, schrumpft nach Verlusten

Dezavantajlar:

✗ Piyasa oynaklığını göz ardı eder (düşük oynaklıkta 50 pip ile yüksek oynaklıkta 50 pip, risk açısından farklıdır) ✗ İşlem kalitesine göre ayarlama yapmaz ✗ Oynak çiftlerde aşırı agresif davranabilir

Aile ofisleri için döviz ticareti konusunda en iyi uygulamalar:

• Konservatif: %1 Risk
• Orta: %1,5 Risk
• Agresif: %2 risk (kurumsal maksimum)

Asla %2,5’ten fazla olmamalıdır – bu seviyeden itibaren iflas olasılığı katlanarak artar.

Yöntem 2 – Kelly Kriteri: Matematiksel açıdan en uygun yöntem

Nedir:

Kazanç oranı ve kazanç/kayıp oranına dayalı olarak matematiksel açıdan en uygun pozisyon büyüklüğünü hesaplayan bir formül.

Formül:

Kelly % = W – [(1 – W) / R]

W = Kazanma Oranı (ondalık olarak, örn. 0,60)

R = Kazanç/Kayıp Oranı (Ortalama Kazanç / Ortalama Kayıp)

Örnek:

Stratejiniz şunlardır:

• Kazanç Oranı: %60 (W = 0,60)
• Ortalama Kazanç: 50 pip
• Ortalama Kayıp: 40 pip
• Kazanç/Kayıp Oranı: 50/40 = 1,25 (R = 1,25)

Hesaplama:

Kelly % = 0,60 – [(1 – 0,60) / 1,25]
Kelly % = 0,60 – [0,40 / 1,25]
Kelly % = 0,60 – 0,32
Kelly % = 0,28 = %28

Her işlemde %28 mi?! Bu delilik.

Doğru. Bu yüzden kimse “Full Kelly”yi kullanmıyor.

Half-Kelly (kurumsal yatırımcılar arasında standart olan yöntem):

%28 / 2 = işlem başına %14

Quarter-Kelly (muhafazakar):

%28 / 4 = işlem başına %7

Avantajlar:

✓ Uzun vadeli sermaye artışı için matematiksel olarak en uygun yöntem ✓ Gerçek avantaj temelinde risk ile getiri arasında denge kurar ✓ Aşırı bahis yapmayı önler (avantaj düşük olduğunda Kelly yöntemi küçük bahis miktarları önerir)

Dezavantajlar:

✗ Giriş parametrelerine karşı aşırı duyarlı (kazanma oranı tahminindeki küçük hatalar → ciddi konum hataları) ✗ Full-Kelly stratejisi %50'nin üzerinde değer kaybına yol açar (psikolojik olarak kabul edilemez) ✗ İstikrarlı bir kazanma oranı gerektirir (ancak piyasalar değişir)

Varlık yöneticileri için Forex algoritmasının gerçek hayattaki uygulaması:

1. Adım: Son 100 işlemin verilerine dayanarak Kelly oranını hesapla 2. Adım: Çeyrek Kelly’yi (sonucun 1/4’ü) kullan 3. Adım: Maksimum %2,5 ile sınırla

Örnek:

• Kelly şöyle diyor: %20
• Quarter-Kelly: %5
• Ancak: %2,5’lik üst sınır → %2,5’ini kullanıyorsunuz

Önce güvenlik.

Yöntem 3 – ATR tabanlı: Volatilite düzeltmesi

Sabit-Kesirli sistemle ilgili sorun:

Düşük volatilitede (ATR 60 pip) EUR/USD için 50 pip’lik stop, yüksek volatilitede (ATR 120 pip) 50 pip’lik stop’tan farklıdır.

Çözüm: ATR temelli boyutlandırma

Formül:

Pozisyon Büyüklüğü = (Hesap × Risk Yüzdesi) / (ATR Kat Sayısı × ATR × Pip Değeri)

Örnek:

• Hesap: 100.000 EUR
• Risk: %2
• EUR/USD: ATR(14) = 80 pip
• ATR-Kat: 2× (2× ATR'de stop-loss = 160 pip)
• Pip değeri: 10 EUR

Hesaplama:

Pozisyon Büyüklüğü = (100.000 × 0,02) / (2 × 80 × 10)
Pozisyon Büyüklüğü = 2.000 / 1.600
Pozisyon Büyüklüğü = 1,25 lot

50 pip stoplu sabit-kesirli sistemle karşılaştırma:

Sabit-Kesirli yöntemde 4 lot kullanılır (yukarıya bakınız). ATR tabanlı yöntemde ise sadece 1,25 lot kullanılır.

Neden?

Çünkü ATR yöntemi şunu gösterir: 80 pip’lik ATR’de 160 pip’lik stop “normal”dir. 50 pip’lik stop’lu sabit stop yönteminde ise normal volatilite nedeniyle stop’a takılma riskiyle karşı karşıya kalırsınız.

Avantajlar:

✓ Piyasa oynaklığına otomatik olarak uyum sağlar ✓ Düşük oynaklıkta daha büyük pozisyonlar, yüksek oynaklıkta daha küçük pozisyonlar ✓ “Gürültü nedeniyle stop emrinin tetiklenmesini” önler

Dezavantajlar:

✗ Hesaplanması daha karmaşıktır ✗ ATR dönemi seçilmelidir (14? 20? 50?) ✗ Aşırı volatilite durumunda pozisyonlar çok küçük hale gelir (kaçırılan fırsatlar)

Premium Forex Yazılımı için En İyi Uygulamalar:

Hibrit Yaklaşım:

1. ATR Temelli Hacmi Hesapla
2. Sabit-Kesirli Boyutu Hesapla
3. İkisi arasında DAHA KÜÇÜK olanını kullan

Örnek:

• ATR tabanlı: 1,25 lot
• Sabit-Kesirli (%2, 50 pip stop): 4 lot
• Seç: 1,25 lot (daha ihtiyatlı)

Yöntem 4 – Oynaklık Yüzdelik Dilimine Göre Düzeltilmiş

ATR tabanlı sistemlerin sorunu:

ATR yalnızca mutlak oynaklığa göre ayarlanır, göreceli oynaklığa göre değil.

Örnek:

• EUR/USD: Güncel ATR 80 pip, tarihsel medyan 70 pip → medyanın %14 üzerinde
• GBP/USD: Güncel ATR 120 pip, tarihsel medyan 95 pip → medyanın %26 üzerinde

GBP/USD nispeten daha dalgalıdır (normalin %26 üzerinde, %14'e kıyasla), ancak ATR yöntemi yalnızca mutlak rakamları dikkate alır.

Çözüm: Oynaklık Yüzdelik Dilimi Düzeltmesi

Formül:

Düzeltilmiş Risk % = Temel Risk % × (1 – Oynaklık Yüzdelik Dilim Faktörü)

Oynaklık Yüzdelik Dilim Faktörü = (Mevcut ATR Yüzdelik Dilimi – 50) / 100

Örnek:

• Temel risk: %2
• Mevcut ATR, 75. persentilde yer almaktadır (tarihsel değerlerin %75'inden daha yüksek)
• Faktör = (75 – 50) / 100 = 0,25

Düzeltilmiş Risk % = %2 × (1 – 0,25) = %1,5

ATR 90. persentildeyse (aşırı yüksek):

• Faktör = (90 – 50) / 100 = 0,40
• Düzeltilmiş Risk = %2 × (1 – 0,40) = %1,2

ATR 30. persentildeyse (düşük):

• Katsayı = (30 – 50) / 100 = -0,20
• Düzeltilmiş Risk = %2 × (1 + 0,20) = %2,4

Avantajlar:

✓ Yalnızca mutlak oynaklığı değil, göreceli oynaklığı da dikkate alır ✓ Oynaklık artışlarında otomatik azaltma ✓ Oynaklık daralmasında otomatik artırma

Dezavantajlar:

✗ Uzun vadeli tarihsel volatilite verileri gerektirir ✗ Karmaşık hesaplama ✗ Fazla ihtiyatlı olabilir (yüksek volatilite dönemlerinde fırsatları kaçırabilir)

Otomatik döviz ticareti stratejileri için:

Bu yöntem, sistematik işlem yapan yatırımcılar için idealdir. Ancak, 5-10 yıllık geçmiş ATR değerlerini içeren sağlam bir veritabanı gerektirir.

Yöntem 5 – Korelasyona Göre Ayarlanmış Pozisyon Büyüklüğü Belirleme

Gözden kaçan risk: Korelasyonlu pozisyonlar

Senaryo:

Şu anda:

• EUR/USD uzun pozisyonu (Pozisyon: 3 lot)
• GBP/USD uzun pozisyonu (Pozisyon: 3 lot)

Her işlem başına riskiniz: %2 → Toplam %4 mi? Hayır.

EUR/USD ve GBP/USD arasındaki korelasyon +0,85'tir. Dolar güçlendiğinde, HER İKİ pozisyon da aynı anda değer kaybeder.

Etkin risk: ~%7 (%4 değil)

Çözüm: Korelasyona Göre Ayarlanmış Boyutlandırma

Formül (basitleştirilmiş):

Etkin Risk = √(Risk1² + Risk2² + 2 × Risk1 × Risk2 × Korelasyon)

Örnek:

• Risk1 (EUR/USD): %2
• Risk2 (GBP/USD): %2
• Korelasyon: 0,85

Etkin Risk = √(0,02² + 0,02² + 2 × 0,02 × 0,02 × 0,85)
Etkin Risk = √(0,0004 + 0,0004 + 0,00068)
Etkin Risk = √0,00148 = 0,0385 = %3,85

Düşündüğünüz %2’nin neredeyse iki katı!

Düzeltme:

Toplam risk oranını en fazla %3 olarak belirlemek istiyorsanız:

• Her iki pozisyonu da %3 / %3,85 = 0,78 oranında azalt
• Yeni pozisyon büyüklükleri: 3 lot × 0,78 = her biri 2,34 lot

Avantajlar:

✓ Korelasyonlardan kaynaklanan “gizli” riskleri önler ✓ Çoklu parite portföyleri için hayati önem taşır ✓ Doların güçlenmesi/zayıflaması durumlarında koruma sağlar (tüm USD pariteleri aynı anda hareket eder)

Dezavantajlar:

✗ Hesaplanması oldukça karmaşıktır (5 çift için: 10 korelasyon çifti) ✗ Korelasyonlar değişir (2018: EUR/GBP +0,85, 2020: +0,72) ✗ Pozisyon büyüklüklerini önemli ölçüde azaltır (daha az kâr potansiyeli)

Forex portföy yönetimi için:

3 veya daha fazla eşzamanlı pozisyon olduğunda vazgeçilmezdir. Üst düzey işlem yazılımı, korelasyon matrisini otomatik olarak güncellemeli ve pozisyon büyüklüklerini ayarlamalıdır.

Pratikte Pozisyon Büyüklüğü Belirleme: 1000FTAD Çerçevesi

Kurumsal standart yöntem

JP Morgan ve önde gelen kurumların kullandığı şey:

Temel: ATR temelli sabit kesirli sistem ile korelasyon katmanı

Çerçeve:

1. Adım: Temel Risk Hesaplaması

Temel Risk = %1,5 (kurumsal müşteriler için ihtiyatlı bir tahmin)

2. Adım: ATR Ayarlaması

ATR-Çoklu = 2× (2× ATR seviyesinde stop)

Stop Mesafesi = ATR(14) × 2

3. Adım: Pozisyon Büyüklüğü Hesaplaması

Pozisyon = (Sermaye × Temel Risk) / (Stop Mesafesi × Pip Değeri)

4. Adım: Volatilite Yüzdelik Dilimi Kontrolü

ATR > 80. persentil ise: Pozisyonu %25 oranında azaltın

ATR > 95. persentil ise: Pozisyonu %50 oranında azaltın

5. Adım: Korelasyon Kontrolü

Zaten USD uzun pozisyonu varsa:

  Korelasyona Göre Düzeltilmiş Riski Hesapla

  Eğer Etkin Risk > %3 ise: Yeni pozisyonu azalt

6. Adım: Sabit Üst Sınırlar

İşlem başına maksimum pozisyon: Sermayenin %3'ü

Maksimum Toplam Risk: Sermayenin %10’u

Gerçek Hayattan Örnek: EUR/USD İşlemi

Kurulum:

• Hesap: 1.000.000 EUR
• Temel risk: %1,5
• EUR/USD 1,1800 seviyesinde
• ATR(14): 85 pip
• Stop: 2× ATR = 170 pip (Giriş – 170 pip = 1,1630)

Hesaplama:

1. Adım: Temel risk = 15.000 EUR (1 milyonun %1,5’ü)

2. Adım: Stop mesafesi = 170 pip

3. Adım: Pozisyon = 15.000 / (170 × 10) = 15.000 / 1.700 = 8,82 lot

4. Adım: Oynaklık Yüzdelik Dilimini Kontrol Etme

• Şu anki ATR 85 pip, 65. persentilde (medyan) yer alıyor
• Ayarlama gerekmez

5. Adım: Korelasyonları Kontrol Etme

• Açık başka USD pozisyonu yok
• Ayarlama gerekmez

6. Adım: Hard Cap Kontrolü

• 1,1800 seviyesinde 8,82 lot = 1.040.400 EUR pozisyon büyüklüğü
• Bu, sermayenin %104'ü → Cap'ın üzerinde (maksimum %100)
• Maksimum seviyeye indir: %100 = 8,47 lot

Nihai pozisyon büyüklüğü: 8,47 lot

Risk Kontrolü:

1,1630 seviyesinde stop emri tetiklendiğinde:

• Zarar = 170 pip × 8,47 lot × 10 EUR = 14.399 EUR
• Bu, sermayenin %1,44’ü ✓ (hedef olan %1,5’in altında)

Kurumsal Forex ticareti yazılımları için:

Bu sürecin tamamı otomatikleştirilmelidir. Manuel hesaplamada: İşlem başına 5-10 dakika. Yazılım kullanıldığında: 0,3 saniye.

Pozisyon Büyüklüğünün Belirlenmesindeki Psikolojik Tuzaklar

Durum 1 – Kayıpların ardından “Martingale Düşüncesi”

Yatırımcıların yaptığı şey:

Arka arkaya 3 kayıptan sonra: “Bir sonraki işlem KAZANMALIDIR” → Pozisyon büyüklüğünü %5’e yükselt.

Matematik:

Her işlem birbirinden bağımsızdır. Bir sonraki kâr olasılığı: Değişmedi.

Sonuç:

4. işlem de kaybedilirse (muhtemelen %55 kazanç oranına sahip bir sistemde): Felaket niteliğinde bir kayıp.

Kural:

Pozisyon büyüklüğü, sermaye ve volatiliteye dayanır. Asla “his”e veya geçmiş işlemlere dayanmaz.

Durum 2 – Kazançların Ardından Aşırı Güven

Yatırımcıların yaptığı şey:

5 galibiyetin ardından: “Formumda!” → Pozisyon büyüklüğü %4’e.

Gerçek şu ki:

%60 kazanma oranına sahip bir sistemde 5 kazanç, tüm durumların %7,8’inde gerçekleşir. Bu normal dağılımdır, “şanslı seri” değildir.

Risk:

Ortalama geri dönüşün muhtemel olduğu tam o anda pozisyon büyüklüğünü artırmak (kazanma serisinin ardından istatistiksel olarak kaybetme serisi gelir).

Forex risk yönetimi yazılımı için çözüm:

Pozisyon büyüklükleri algoritmik olarak hesaplanır. Manuel müdahaleye izin verilmez. Duyguların etkisi ortadan kaldırılır.

Pozisyon Büyüklüğü Belirlemenin Beş Temel İlkesi

1. Pozisyon Büyüklüğü, Giriş Zamanlamasından Daha Önemlidir

Mükemmel risk yönetimi olan ortalama bir sistem, uzun vadede kötü risk yönetimi olan mükemmel bir sistemi geride bırakır.

2. Bağlama göre yönteminizi seçin

• Sabit-Kesirli (1-2%): Tüm yatırımcılar için temel
• Kelly Kriteri (Quarter-Kelly): Matematik odaklı ve istikrarlı kazanma oranlarına sahip yatırımcılar için
• ATR tabanlı: Kurumsal yatırımcılar için standart
• Volatilite Yüzdelik Dilimi: Volatil piyasalardaki uyarlanabilir sistemler için
• Korelasyona Göre Düzeltilmiş: Çoklu Çift Portföyler İçin Zorunlu

3. Her işlemde asla %2,5’ten fazla olmamalı

Yöntem ne olursa olsun: %2,5 matematiksel sınırdır. Bunun üzerinde: iflas olasılığı katlanarak artar.

4. Otomasyon isteğe bağlı değildir

Pozisyon büyüklüğünün manuel olarak hesaplanması hatalara, tutarsızlıklara ve duygusal kararların ön plana çıkmasına yol açar. Programlanmış risk parametreleriyle tamamen otomatik Forex ticareti standarttır.

5. Korelasyon farkındalığı hayati önem taşır

Çoklu çift ticareti yaparken: Korelasyonlar, riskinizi düşündüğünüzden 2-3 kat daha yüksek hale getirir. Bunu göz ardı etmek = dolar stres olaylarında iflas demektir.

Gerçek şu ki: Pozisyon büyüklüğünün belirlenmesi pek çekici bir konu değildir. Muhteşem kârlar getirmez. Ancak bu, 10 yıl boyunca kârlı ticaret yapmakla 18 ay sonra iflas etmek arasındaki farktır.

Döviz ticaretinde profesyonel sermaye yönetimi – 1000FTAD yazılımı ile

Otomatik döviz ticareti stratejilerimiz, 17 yıllık kurumsal ticaret deneyimi ile geliştirilmiş titiz bir 6 aylık doğrulama sürecinden geçer.

Sistemimizin sunduğu özellikler:

✓ Family Office’ler için döviz ticareti: Tamamen otomatik, kurallara dayalı, disiplinli
✓ Duygusal kararlar içermeyen döviz çiftleri için stratejik ticaret
✓ Kurumsal risk parametreleriyle Forex portföy yönetimi
✓ Risk yönetimi ve uyum raporlaması özellikli döviz ticareti yazılımı
✓ Eski JP Morgan Trading Desk uzmanlarıyla birlikte edinilen ticaret deneyimi
✓ Piyasa rejimindeki değişikliklere dayalı sürekli optimizasyon

1000FTAD, öz, disiplin ve uzun vadeli varlık istikrarına odaklanan, kontrollü ve teknoloji odaklı döviz ticaretini temsil eder.

Kişisel bir görüşmeyle daha fazla bilgi edinin:

📧 info@1000ftad.com
📞 +41 71 588 03 40

En az 10 milyon avro varlığa sahip aile ofisleri, varlık yöneticileri ve kurumsal yatırımcılar için özel olarak

SSS: Sıkça sorulan sorular

S: İşlem başına %2 risk oranı fazla muhafazakar değil mi? %5 ile daha hızlı büyüme sağlayamaz mıyım?

A: Matematiksel olarak: Evet, aynı kazanma oranında %5 daha yüksek getiri sağlar. Ancak: (1) Düşüşler 2,5 kat daha büyük olur (7 ardışık kayıpta: -14% yerine -35%), (2) Psikolojik baskı, sistemden vazgeçilmesine yol açar, (3) İflas olasılığı katlanarak artar. Araştırmalar şunu gösteriyor: %3’ün üzerinde risk alan yatırımcıların 3 yıllık dönemde başarısızlık oranı %68 daha yüksek. Kurumsal limitler: Maksimum %2.

S: Hangi pozisyon büyüklüğü belirleme yöntemi “en iyi”dir?

A: Bağlama bağlı olarak değişir. Yeni başlayanlar için: Sabit-Kesirli (1,5%). Deneyimli yatırımcılar için: ATR tabanlı. Kantitatif yatırımcılar için: Kelly Kriteri (Çeyrek-Kelly). Çoklu döviz çifti ticareti için: Korelasyona göre ayarlanmış yöntem zorunludur. Premium Forex yazılımı, tüm yöntemleri desteklemeli ve karşılaştırabilmelidir.

S: Her işlemde pozisyon büyüklüğünü yeniden hesaplamam gerekir mi?

A: Evet – ama bunu yazılım otomatik olarak yapar. Sermayeniz her işlemden sonra değişir, ATR günlük olarak değişir, korelasyonlar kayar. Manuel hesaplama: 5-10 dakika/işlem = uygulanamaz. Algoritmik: 0,3 saniye. Kişiye özel Forex işlem çözümleri bunu tamamen otomatikleştirir.

S: Kelly Kriteri %15 öneriyorsa (hatta Quarter-Kelly = %3,75) ne yapmalıyım?

A: Bu, sisteminizin son derece yüksek bir avantaja sahip olduğu anlamına gelir (kazanma oranı >%65 VE kazanç/kayıp oranı >2). Yine de: %2,5'te sınırlayın. Neden mi? (1) Kelly yöntemi, kazanma oranının tam olarak bilindiğini varsayar (bu imkansızdır), (2) %15'lik bir oran %50'nin üzerinde değer kaybına yol açar, (3) Avantajınız değişebilir. Kelly yöntemini doğrulama amacıyla kullanın (“Sistemde avantaj var”), ancak kurumsal sınırlamalara uyun.

S: Volatilite düzeyleri farklı olan döviz çiftleriyle (EUR/USD ve GBP/JPY) nasıl başa çıkmalıyım?

A: İşte tam da bu amaçla ATR tabanlı pozisyon büyüklüğü hesaplaması vardır. Sabit pip stopları kullanılan sabit kesirli pozisyonlarda: GBP/JPY pozisyonu çok küçük (under-sized), EUR/USD pozisyonu ise çok büyük (over-sized) olur. ATR yöntemi bunu düzeltir: Her iki parite de doğal volatilitesine uygun pozisyon büyüklüklerine sahip olur. Yöneticiler için forex analiz yazılımları, pariteye özgü ATR değerlerini otomatik olarak entegre etmelidir.

S: Pozisyon büyüklüğü belirlemeyi “geriye dönük test” edebilir miyim?

A: Kesinlikle – ve bunu yapmalısınız. Stratejinizi farklı pozisyon büyüklüğü belirleme yöntemleriyle test edin. Çoğu zaman: %1 sabit fraksiyonel oranla uygulanan stratejinin Sharpe oranı 1,8 iken, aynı stratejinin %3 sabit oranla uygulandığında Sharpe oranı 0,9 olur (mutlak getiriler daha yüksek olmasına rağmen daha kötüdür). Geriye dönük testler şunu gösterir: Hangi pozisyon büyüklüğü belirleme yöntemi risk ayarlı getiriyi optimize eder? Profesyoneller için geliştirilmiş döviz ticareti yazılımları, pozisyon büyüklüğü optimizasyonunu bir özellik olarak içermelidir.

Telif hakkı © 2025 1000FTAD AG – Tüm hakları saklıdır

Not: Bu yazı bir yatırım tavsiyesi niteliği taşımamaktadır. Bu yazı, profesyonel yatırımcılar için hazırlanmış bir piyasa değerlendirmesidir.

Şimdi daha fazla bilgi edinin: www.1000ftad.ch 📩 İletişim: https://1000ftad.ch/kontakt/

Risk uyarıları: 1000FTAD ürünleri yalnızca profesyonel yatırımcılar ve nitelikli yatırımcılar için uygundur. Daha fazla bilgi: https://1000ftad.ch/rechtlicher-hinweis/